Cà phê không chỉ là một loại hàng hóa có giá trị mà còn là một công cụ đầu tư quan trọng trong bối cảnh kinh tế toàn cầu ngày càng biến động.

Cà phê được xem là một trong những hàng hóa quan trọng nhất trên thế giới, nhờ vai trò quan trọng trong đời sống hàng ngày và nền kinh tế toàn cầu. Được tiêu thụ rộng rãi trên khắp các châu lục, cà phê không chỉ là một thức uống yêu thích mà còn là một sản phẩm mang lại giá trị kinh tế cao. Cà phê cũng là nguồn thu nhập chính cho hàng triệu nông dân ở các quốc gia đang phát triển, góp phần vào phát triển kinh tế và xóa đói giảm nghèo. Ngoài ra, ngành công nghiệp cà phê còn tạo ra hàng triệu việc làm trong các lĩnh vực như trồng trọt, chế biến, phân phối và bán lẻ.

Cà phê có nguồn gốc từ Ethiopia và đã trở thành một phần không thể thiếu trong văn hóa và đời sống của nhiều quốc gia. Hiện nay, nó được trồng chủ yếu tại các quốc gia nhiệt đới, với Brazil, Việt Nam, và Colombia là những nhà sản xuất lớn nhất. Có hai loại cà phê chính được giao dịch trên thị trường là Arabica và Robusta. Arabica, chiếm khoảng 60-70% sản lượng cà phê toàn cầu, được ưa chuộng vì hương vị tinh tế và độ chua nhẹ nhàng. Robusta, với hàm lượng caffeine cao hơn, thường được sử dụng trong sản xuất cà phê hòa tan và có vị đắng mạnh mẽ.

Tương tự như dầu thô, cà phê cũng là một loại tài sản đầu tư quan trọng, không chỉ mang lại lợi nhuận từ sự chênh lệch giá mà còn giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư và giảm thiểu rủi ro. Sự biến động của giá cà phê bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố như thời tiết, chính sách thương mại, biến động tiền tệ, tạo ra nhiều cơ hội và thách thức cho các nhà đầu tư.

Về xu hướng tiêu thụ cà phê, trong một phân tích tính thời vụ cà phê Robusta từ Century Financial chỉ ra có 7 trong 10 nước tiêu thụ cà phê tập trung ở bắc bán cầu, chiếm hơn 50% tiêu thụ toàn cầu. Mặt khác, tiêu thụ cà phê thường đạt đỉnh trong những tháng mùa đông mát và thường tự nhiên giảm trong những tháng mùa hè ấm hơn. Số liệu chỉ ra, tiêu thụ cà phê toàn cầu thường giảm 12% hoặc hơn trong những tháng hè.

Người châu Âu cũng có xu hướng chuộng hương vị cà phê mạnh, nhiều caffeine và thích độ đắng của Robusta. Còn tại châu Mỹ lại ưa chuộng hương vị chua nhẹ, thiên ngọt của Arabica. Chính vì vậy, ở châu Âu giá của Robusta sẽ cao hơn Arabica, ở Châu Mỹ thì giá của Arabica sẽ nhỉnh hơn Robusta.

Tại Việt Nam, cà phê được cho là bắt đầu trồng từ thế kỷ 19, nhưng trở nên phổ biến vào thập niên 80, nhu cầu đã tăng lên khi nền kinh tế phát triển, bài viết trên Nikkei Asia cho hay. Ngoài ra, tiêu thụ ở các nước sản xuất cà phê ở Đông Nam Á trước đây chủ yếu là cà phê chất lượng thấp không phù hợp để xuất khẩu, nhưng với sự phát triển của Starbucks và các cửa hàng cà phê khác, nhu cầu địa phương về hạt cà phê chất lượng cao đang tăng lên.

Hiện tại, thị trường cà phê đang thu hút sự quan tâm của nhiều nhà đầu tư tại Việt Nam. Với tiềm năng phát triển và những cơ hội đầu tư hấp dẫn, cà phê không chỉ là một loại hàng hóa có giá trị mà còn là một công cụ đầu tư quan trọng trong bối cảnh kinh tế toàn cầu ngày càng biến động.

“Quy mô thị trường cà phê được định giá 79.5 tỷ USD vào năm 2022, 83.6 tỷ USD vào năm 2023 và 112.8 tỷ USD vào năm 2030”.

Nguồn: Internet

Ngoài ra, theo báo cáo tháng 12 năm 2023 của USDA, Việt Nam là nước đứng thứ 2 thế giới về thị phần xuất khẩu cà phê. Năm 2022, xuất khẩu đạt khoảng 1.78 triệu tấn, vượt mốc 4 tỷ USD. Đến năm 2023, con số này là 1.61 triệu tấn, nhưng nhờ giá tăng mạnh nên kim ngạch xuất khẩu đạt mốc cao kỷ lục mới là 4.18 tỷ USD.

Hiện nay, các sản phẩm giao dịch cà phê phái sinh chủ yếu bao gồm hợp đồng tương lai và CFD (Contracts for Difference). Mỗi loại hình giao dịch này đều có những đặc điểm riêng biệt và phù hợp với các mục tiêu đầu tư khác nhau.

Hợp đồng tương lai cà phê được giao dịch phổ biến trên các sàn ICE (ICE Futures Europe, ICE Futures US) và B3 Brazil (Brazil Stock Exchange and Over-the-Counter Market), cho phép nhà đầu tư mua hoặc bán cà phê với một mức giá xác định vào một thời điểm trong tương lai. Hợp đồng tương lai là một công cụ hiệu quả để bảo vệ rủi ro giá, đặc biệt là đối với các nhà sản xuất và nhà xuất khẩu cà phê. Nó giúp đảm bảo một mức giá bán ổn định, giảm thiểu rủi ro từ biến động giá. Theo dữ liệu từ ICE, hợp đồng tương lai cà phê Arabica có khối lượng giao dịch lớn và thanh khoản cao, tạo điều kiện thuận lợi cho các nhà đầu tư tham gia.

Một sản phẩm phái sinh cà phê tiêu biểu trên ICE US là hợp đồng tương lai cà phê Arabica. Đặc tả hợp đồng được mô tả trực quan như bảng dưới đây:

Nguồn: MXV

Còn Giao dịch CFD thì nó cho phép nhà đầu tư giao dịch dựa trên biến động giá cà phê mà không cần sở hữu tài sản cơ bản. CFD mang lại sự linh hoạt cao, cho phép nhà đầu tư dễ dàng tiếp cận thị trường và sử dụng đòn bẩy tài chính để tăng cường lợi nhuận. Tuy nhiên, giao dịch CFD cũng đi kèm với rủi ro cao hơn do sử dụng đòn bẩy và sự biến động giá lớn. Nhà đầu tư cần phải có kiến thức sâu rộng và quản lý rủi ro cẩn thận khi tham gia giao dịch CFD.

Ví dụ, sàn XTB cung cấp mô tả giao dịch CFD như bên dưới. Trong đó, spread là chênh lệch thấp nhất có thể giữa giá Bid (giá chào bán) và giá Ask (giá chào mua), ví dụ giá Ask của Vàng là 1,975.50 và giá Bid là 1,975.95 thì spread là 45 xu.

Nguồn: Internet

Nguồn: Tổng hợp